Китайские производители полупроводникового оборудования выходят на нишевые рынки

Китай изо всех сил пытается пробиться на рынок оборудования для литографии, и постепенно набирает обороты в сегментах оборудования для сухого травления и PVD-печати. Линейка оборудования компании Naura включает травление, PVD / CVD-напыление, очистку, а также внутреннее тестирование и упаковку, охватывая практически все основные этапы процесса производства полупроводников.

В 2023 году выручка Naura вошла в десятку крупнейших мировых доходов поставщиков полупроводникового оборудования. Вместе с AMEC и Shengmei Semiconductor, которая, как принято считать, имеет китайское происхождение, все три компании в 2024 году продемонстрировали годовой рост выручки на 35–48 %, что стало заметным достижением в мировом рейтинге доходов от полупроводникового оборудования.

Согласно последним данным TrendForce за третий квартал 2025 года, Naura занимает 7-е место в мире по доле рынка, а квартальный темп роста составляет примерно 42,1 %, что значительно выше, чем у других компаний из первой десятки мирового рейтинга.

За этой тенденцией стоит огромный внутренний спрос Китая на полупроводниковое оборудование. Китай является крупнейшим в мире рынком полупроводникового оборудования. По данным SEMI (Semiconductor Equipment and Materials International),инвестиции в полупроводниковое оборудование в Китае в 2024 году достигли 49,55 млрд долларов, что на 35 % больше, чем в прошлом году, и составляет примерно 40 % мирового спроса на полупроводниковое оборудование. Такой масштаб капиталовложений в сочетании с необходимостью достижения самодостаточности обеспечил китайских производителей оборудования достаточными ресурсами для расширения и укрепления своих возможностей.

В китайской индустрии полупроводникового оборудования наблюдается неравномерная самодостаточность в разных подсегментах, что отражает относительную силу в зрелых технологических узлах и слабость в передовых технологических узлах. Однако в некоторых сегментах одновременно наблюдается прорывной рост на мировом рынке.

В оборудовании для удаления фоторезиста, которое отличается самым высоким уровнем самообеспечения среди категорий отечественного оборудования в Китае, уровень самообеспечения на рынке низкого и среднего ценового сегмента достигает 75–90 %. В основном оно используется в зрелых технологических процессах, производстве силовых полупроводников и усовершенствованной корпусировке. В 2023 году на долю E-Town Semiconductor приходилось более 30 % рынка оборудования для удаления сухого фоторезиста, что позволило компании занять 2-е место в мире. Однако уровень самообеспечения высококачественным оборудованием для снятия фоторезиста, используемого для 3D NAND/DRAM, по-прежнему составляет менее 30 %.

Уровень самообеспечения Китая оборудованием для очистки и травления составляет примерно 50–60 %. Оборудование для плазменного травления AMEC соответствует 5-нанометровым технологиям и используется ведущими международными производителями, в том числе TSMC и SK Hynix. Оборудование для влажной очистки ACM Research также подходит для использования в передовых технологических узлах с размером 7 нанометров и меньше.

Однако разработка оборудования для CMP, ионной имплантации и литографии в основном сосредоточена на зрелых технологиях, таких как производство силовых полупроводников и МЭМС-датчиков, при этом уровень самообеспечения составляет примерно от 10 % до 25 %. Что касается передового литографического оборудования, то в условиях монополии ASML уровень самообеспечения в Китае в настоящее время близок к нулю.

По мере того как США ужесточают экспортный контроль над передовым полупроводниковым оборудованием, стратегия развития полупроводникового оборудования в Китае претерпевает фундаментальные изменения. Кроме того, китайские заводы по производству полупроводниковых пластин в настоящее время сталкиваются с проблемами совместимости оборудования при развертывании крупномасштабных производственных линий. Как уже упоминалось, производство полупроводников, особенно литография, требует высокой точности, а использование оборудования от разных отечественных поставщиков увеличивает количество ошибок и риски снижения производительности. Китай постепенно осознает эту проблему.

Согласно данным TrendForce, с января по октябрь 2025 года производители полупроводников осуществили публично раскрытые инвестиции на сумму более 13 млрд юаней за счёт частных размещений, увеличения капитала и отраслевых фондов. Китай перешёл от прорывных разработок отдельных компаний к крупномасштабному производству и систематической интеграции.

В этом году китайский лидер в области полупроводникового оборудования Naura стратегически инвестировала в Xinyuan Micro, приобретя 17,87% акций. Naura лидирует в производстве оборудования для травления, PVD / CVD и очистки, в то время как Xinyuan Micro специализируется на оборудовании для нанесения покрытий, проявки и мокрой обработки до и после литографии. Эти инвестиции помогают Naura интегрировать ключевые процессы до- и постлитографии, ускоряя повышение выхода продукции на китайских фабриках по производству вафель.

В апреле 2025 года китайский лидер в области производства микросхем Huahai Qingke официально приобрёл все оставшиеся акции Xinyu Semiconductor. Xinyu Semiconductor предоставляет комплексные услуги по оборудованию для ионной имплантации. Благодаря этому приобретению компания Huahai Qingke стремится к интеграции оборудования и услуг, охватывающей оборудование, высокоточные услуги и специализированные расходные материалы, в поисках прорывных решений в условиях монополии международных компаний.

Помимо горизонтальной интеграции, китайская индустрия оборудования также стремится к созданию вертикальных цепочек поставок, укрепляя производство основных компонентов и повышая возможности импортозамещения ключевых компонентов внутри страны. Компания по производству полупроводниковых материалов GRINM Semiconductor приобрела 70 % акций DGT Technologies, войдя в сектор критически важных материалов и компонентов для полупроводников. Компания по производству оборудования JDM Jingda Machine приобрела производителя прецизионных форм и компонентов Wuxi Micro Research за 360 млн юаней, ускорив процесс локализации прецизионных компонентов в Китае.

Самая серьёзная проблема, с которой сталкиваются китайские производители полупроводникового оборудования, — это цикл обучения HVM, который невозможно преодолеть с помощью денег или реверс-инжиниринга. Однако, по данным SEMI, ожидается, что в 2025 году мировой рынок полупроводникового оборудования достигнет 127,5 млрд долларов, при этом Китай останется крупнейшим двигателем роста мирового рынка оборудования.

Стратегия Китая меняется. Судя по инвестиционному направлению фонда полупроводников на 2025 год, Китай отказался от практики прошлых лет, когда он вслепую вкладывал крупные суммы и строил индустриальные парки, и перешёл к более прагматичным, целенаправленным стратегическим инвестициям. Благодаря горизонтальной и вертикальной интеграции он стремится к скоординированной работе и систематической оптимизации всей отраслевой цепочки, создавая более целостную экосистему.

В то же время Китай пытается обойти традиционное масштабирование процессов, осваивая такие области, как 3D-микросхемы и гетерогенная интеграция. Страна стремится к прорывам в области альтернативных инновационных технологий, надеясь получить преимущества в следующем раунде конкуренции в сфере производства микросхем.

Источник